СИНГАПУР - (БИЗНЕС-ПРОВОД) - Sea Limited (NYSE: SE) («Море» или «Компания») в сумме 1 млрд. Долл. США в совокупной основной сумме конвертируемых старших векселей два 2024 ( "Примечание"). Компания предоставила первоначальному покупателю опцион 13-day для покупки дополнительных сумм Облигаций в сумме до 150 миллионов долларов США. Компания планирует реализовать бизнес-план, включающий потенциальные стратегические инвестиции и приобретения. , Предлагаемые ноты. Миллион аффилированных с Компанией.

Облигации будут приоритетными, необеспеченным обязательством Компании, с процентной ставкой в ​​размере 1.00% в год, подлежащей выплате раз в полгода по июньским 1 и декабрьским 1 каждого года, начиная с июня 1, 2020. Срок погашения Нот по 1, 2024 наступает, если только они не будут погашены, выкуплены или конвертированы до этой даты. 1, 2024, Облигации будут конвертируемыми по выбору определенных держателей определенных условий и в течение определенных периодов. После этого Облигации будут конвертированы в опцию После конвертации Облигации могут быть погашены в американских депозитарных акциях («АДА») (каждая из которых представляет одну обыкновенную акцию класса А Компании), наличными или комбинацией денежных средств и АДА на выборах Компании. Первоначальный коэффициент конвертации Облигаций составляет ADS 19.9475 для основной суммы Облигаций в долларах США 1,000 (что эквивалентно начальной цене конвертации в размере приблизительно 50.13 долларов США для ADS и представляет собой премиальную конверсию приблизительно в 42.5 сверх цены закрытия Компании. Объявления в ноябре 13, 2019, который был 35.18 в долларах США для объявлений). Коэффициент конверсии подлежит корректировке при наступлении определенных событий.

В декабре или после 2, 2022, Компания может выкупить денежные средства в любое время по Облигациям, если последняя заявленная цена ADS составляла не менее 130% от конверсии для Облигаций, то в течение как минимум Торговые дни 20 (последовательные или нет) в течение любого последовательного торгового дня 30 (включая последнюю торговлю такого периода) цена погашения равна 100 на дату погашения («Дополнительное погашение»). Компания может не иметь возможности предоставить какую-либо информацию в любое время, если ее общая сумма Облигаций в размере менее 75 млн. Долл. США остается непогашенной в это время («Погашение с целью очистки»). Кроме того, Компания может погасить все Облигации, кроме части, в случае определенных изменений в налоговом законодательстве («Погашение налога»).

Кроме того, владельцы Облигаций для Компании и их Облигаций при наступлении определенных событий представляют собой фундаментальное изменение. В связи с определенным выкупом, выкупом с целью очистки или выкупом налогов, в определенных обстоятельствах это увеличит коэффициент конверсии для тех, кто может захотеть конвертировать свои Облигации в связи с таким корпоративным событием или таким Необязательный выкуп, очистка выкуп или налоговый выкуп.

В связи с ценообразованием Облигаций Компания заключила сделки с первоначальным покупателем (или его аффилированными лицами) и / или одним или несколькими другими финансовыми учреждениями («Опционные контрагенты»). Ожидается, что эти сделки уменьшат потенциал компании. конвертированных Облигаций, в зависимости от обстоятельств, подлежащих преобразованию Облигаций, в зависимости от обстоятельств, подлежащих ограничению на основе предельных сумм транзакций ограниченного вызова. Предельная стоимость транзакций первоначально будет составлять 70.36 в долларах США для ADS, что является приблизительной ценой 100% к цене закрытия ADS Компании в ноябре 13, 2019, и подлежит некоторым корректировкам в соответствии с условиями ограниченного использования. транзакции вызовов. Первоначальный покупатель имеет возможность приобрести дополнительные заметки.

Компании сообщили, что она не единственная в стране, но она была создана в связи с их первоначальными позициями хеджирования в отношении ADS и / или заключала различные производные сделки в отношении ADS одновременно с или вскоре после этого, ценные бумаги. Эти действия по хеджированию могут увеличить (или уменьшить размер любого снижения) рыночную цену ADS или Нот в то время. Кроме того, контрагенты по опциону или их соответствующие аффилированные лица могут изменять свои позиции хеджирования, заключая или получая различные производные сделки с АДА и / или покупая или продавая АДА или другие ценные бумаги Компании. Облигации и до погашения Облигаций. Контрагентам опциона может потребоваться участвовать в рыночной деятельности в период до июня. после июня 1, 2024. ADS или Ноты могут быть использованы при разработке бизнеса или бизнес-стратегии. примечаний, это может повлиять на количество объявлений

Компания была объектом 18, 2019, при условии соблюдения обычных условий закрытия.

Облигации и ADS, подлежащие доставке при конвертации Облигаций и Обыкновенных акций Класса A Представляемой Компании с поправками («Закон о ценных бумагах») или любого другого государства законы о ценных бумагах. 1933A в соответствии с Законом о ценных бумагах и некоторым неамериканским лицам в оффшорных сделках в соответствии с Положением S в соответствии с Законом о ценных бумагах.

США или обыкновенные акции класса А Компании в любом государстве или юрисдикции, в которых такое предложение, предложение или продажа были бы незаконными.

Этот пресс-релиз содержит информацию о предстоящем предложении Нот, и не может быть никаких гарантий, что предложение будет завершено.

О Sea Limited
Миссия Sea - помочь потребителям с малым бизнесом нашего региона с помощью технологий. Наш регион включает в себя ключевые рынки Индонезии, Тайваня, Вьетнама, Таиланда, Филиппин, Малайзии и Сингапура. Sea управляет тремя предприятиями в сфере цифровых развлечений, электронной коммерции и цифровых финансовых услуг, известных как Garena, Shopee и AirPay соответственно.

Заявление о безопасной гавани
27A Закона о бирже ценных бумаг и 21E Закона о бирже ценных бумаг 1934 с поправками. Эти заявления делаются в соответствии с положениями «безопасной гавани» Закона США о реформе судебного разбирательства в отношении частных ценных бумаг 1995. Эти прогнозные заявления могут быть идентифицированы по такой терминологии, как «может», «будет», «ожидать», «предвидеть», «будущее», «намереваться», «планировать», «верить», «оценивать» / Скорее всего, «уверен» или другие подобные заявления. Море также может делать заявления в своих отчетах Комиссии по ценным бумагам и биржам США. Вся информация, представленная в этом пресс-релизе, и Компания не взяла на себя никаких обязательств по обновлению заявлений в этом пресс-релизе. Заявления, которые не являются фактическими утверждениями, включая заявления о убеждениях и ожиданиях Компании, являются прогнозными заявлениями. Прогнозные заявления связаны с неотъемлемыми рисками и неопределенностями. Ряд факторов может привести к тому, что фактические результаты будут существенно отличаться от тех, которые содержатся в любом прогнозном заявлении. 20-F за финансовый год, закончившийся декабрь 31, 2018 и другие заявки в Комиссию по ценным бумагам и биржам.

Контакты

Мартин Рейди
Инвесторы / аналитики: ir@seagroup.com
СМИ: media@seagroup.com

Источник БИЗНЕС ПРОВОД

комментарии

risposte